深圳新聞網(wǎng)2025年8月15日訊（深圳特區(qū)報記者 張程）近日，中國太平旗下子公司太平資產(chǎn)獲國家金融監(jiān)督管理總局批復(fù)，同意其投資設(shè)立太平（深圳）私募證券投資基金管理有限公司，標(biāo)志著保險系私募證券基金管理公司數(shù)量已擴容至6家，資本市場正迎來保險長期資金的持續(xù)流入。
這一“險資系私募”的落地是響應(yīng)保險資金長期投資改革試點的具體舉措。保險資金長期投資改革試點是指保險公司出資設(shè)立私募證券投資基金，主要投向二級市場股票并長期持有，目前已有三批試點，試點金額合計達2220億元（含已批復(fù)和擬批復(fù)試點規(guī)模），參與機構(gòu)擴展至多家頭部險企及中小險企。
太平資產(chǎn)方面表示，設(shè)立私募證券投資基金公司旨在響應(yīng)保險資金長期投資改革試點，將嚴(yán)格規(guī)范基金運作管理，建立健全長周期考核機制和符合保險資金特性的投資策略，充分發(fā)揮保險資金長期資本、耐心資本作用，進一步加大中長期資金對資本市場的投資力度，堅定服務(wù)國家戰(zhàn)略、服務(wù)實體經(jīng)濟，更好發(fā)揮保險資金“穩(wěn)定器”和“壓艙石”作用。
這也是在深落地的第二家保險系私募證券基金管理公司。今年5月，平安資管獲國家金融監(jiān)督管理總局批復(fù)，同意在前海設(shè)立恒毅持盈（深圳）私募基金管理有限公司。該公司注冊資本為3億元，目前已完成工商注冊程序。恒毅持盈將作為基金管理人向平安人壽定向發(fā)行契約型私募證券投資基金，首期基金規(guī)模300億元。基金將聚焦“長期投資、價值投資”的理念，重點布局符合政策導(dǎo)向和險資配置需要的優(yōu)質(zhì)上市公司，積極發(fā)揮保險資金耐心資本的優(yōu)勢，助力中國資本市場高質(zhì)量發(fā)展。
一直以來，深圳對長期資金的支持力度顯著。2022年出臺的《關(guān)于促進深圳風(fēng)投創(chuàng)投持續(xù)高質(zhì)量發(fā)展的若干措施》明確，對新設(shè)立的私募證券基金管理企業(yè)給予最高500萬元獎勵；今年出臺的《深圳市促進風(fēng)投創(chuàng)投高質(zhì)量發(fā)展行動方案》提出，支持保險公司在深設(shè)立千億級基金，主要投向集成電路、生物醫(yī)藥、人工智能等領(lǐng)域和電子信息、生命健康、高端裝備、先進材料、新能源汽車等重點產(chǎn)業(yè)。這與險資追求長期穩(wěn)定回報的特性高度契合。
而符合條件的保險機構(gòu)新設(shè)私募證券投資基金，主要目的是探索保險資金運用新模式，引導(dǎo)保險資金成為耐心資本。對保險機構(gòu)而言，參與長期投資改革試點，有利于保險資金增加符合投資策略的長期投資資產(chǎn)，優(yōu)化新會計準(zhǔn)則下保險資金資產(chǎn)負(fù)債匹配，提高資金使用效率，推動險資加大入市力度。
從參與試點的各機構(gòu)和金額情況來看，保險公司對參與試點持積極態(tài)度。保險業(yè)內(nèi)人士表示，目前開展試點的險資機構(gòu)業(yè)務(wù)均在穩(wěn)步推進，后續(xù)參與試點的資金規(guī)模和機構(gòu)范圍有望進一步擴容，更多保險資金將陸續(xù)進入資本市場。
